Estos dias he encontrado una web increible.
http://globaleconomicanalysis.blogspot.com/
En ella he encotrado un post relacionado con la naturaleza del dinero:
http://globaleconomicanalysis.blogspot.com/2009/02/fiat-world-mathematical-model.html
El otro día ya os hablaba de como se creaba el dinero y su relación con el coeficiente de caja. En esta entrada se entreveia que primero el gobierno creaba la masa monetaria y después los bancos al prestar eran los que multiplicaban el dinero.
Esto no es del todo cierto, de hecho es al contrario, primero se crea el dinero bancario y después son los bancos los que buscan la financiación para respaldar ese dinero. En muchos casos el coeficiente de caja es 0, por ejemplo en EEUU para el dinero depositado por empresas esto es asi.
Bueno y ¿ cuál es la diferencia ?
Pues que las medidas de los gobiernos actuales van en la dirección de aumentar la masa monetaria no están actuando con el verdadero problema que es la creación de crédito. Las deudas en nuestro sistema son tan grandes que superan con mucho al dinero que existe libre de ellas. El sistema que tenemos sólo funciona si se produce un aumento del crédito continuo.
Los bancos son los únicos en el sistema actual que pueden aumentar el credito, y no lo van a hacer si no tienen garantias de que el dinero les va a ser devuelto.
¿ A qué nos enfrentamos ?
Parece que lo mas lógico es que vayamos a una situación como la de Japón. De bajo crecimiento a veces negativo y hacia una deflación prolongada en los activos sobre todo inmobiliarios.
Los gobiernos están intentado recuperar la confianza y aumentar las posibilidades de que los bancos presten dinero. Pero es dificil que ellos lo hagan con las perspectivas que tenemos respecto al empleo.
¿ Alguna solución ?
Por mi parte creo que hubiera sido mejor una caida de los bancos insolvente y dejar a las entidades que pudiesen dar créditos sobrevivir. Como eso no se ha hecho ahora la situación es distinta.
La deflación no tiene por que ser mala, unos ganaran y otros perderan. Pero lo más importante es que los pisos perderan su valor como inversión y habrá que trabajar para ganar dinero, aunque de esto hablare en otro post.
Saludos.
Preguntas abiertas:
Aqui dejo una serie de preguntas de cosas que no tengo claro:
El interbancario esta cerrado pero las hipotecas estan referenciadas al euribor, este último esta bajo debido a que el BCE( Banco central europeo) da todo el dinero que quieran las entidades a un tipo fijo. ¿ No podrían llegar a perder dinero los bancos al no conseguir esa financiación tan barata ?. Hay que tener en cuenta que todos no pueden conseguir financiación en el BCE.
¿ Cuanto mas se pueden endeudar los estados ?
¿ Por que nos invitan a consumir desaforadamente ?, aunque yo tenga mi dinero en el banco este no esta quieto ya que él puede hacer básicamente con este lo que le da la gana. ¿ Por que la economía crece menos si yo no consumo ?
Se habla de que en Japon y en la gran depresión uno de los errores fue no ayudar a los bancos como se hace en la situación actual, ¿ esto es verdad o simplemente es una excusa para ayudar más a los bancos ?
Preguntas mas filosóficas:
¿ Por que no se controla la inflación utilizando un indice de precios que no sólo tenga bienes de consumo ?
¿ Que deberia ofrecernos un modelo económico ?
¿ Cuando se habla de que nuestro sistema se basa en la confianza no se esta afirmando que depende de castillos en el aire ?. ¿ Es posible un sistema que no necesite de tanta confianza ?
¿ Es posible un modelo económico sin bancos ?, ¿ Puede existir otro tipo de sistema bancario ?
http://globaleconomicanalysis.blogspot.com/
En ella he encotrado un post relacionado con la naturaleza del dinero:
http://globaleconomicanalysis.blogspot.com/2009/02/fiat-world-mathematical-model.html
El otro día ya os hablaba de como se creaba el dinero y su relación con el coeficiente de caja. En esta entrada se entreveia que primero el gobierno creaba la masa monetaria y después los bancos al prestar eran los que multiplicaban el dinero.
Esto no es del todo cierto, de hecho es al contrario, primero se crea el dinero bancario y después son los bancos los que buscan la financiación para respaldar ese dinero. En muchos casos el coeficiente de caja es 0, por ejemplo en EEUU para el dinero depositado por empresas esto es asi.
Bueno y ¿ cuál es la diferencia ?
Pues que las medidas de los gobiernos actuales van en la dirección de aumentar la masa monetaria no están actuando con el verdadero problema que es la creación de crédito. Las deudas en nuestro sistema son tan grandes que superan con mucho al dinero que existe libre de ellas. El sistema que tenemos sólo funciona si se produce un aumento del crédito continuo.
Los bancos son los únicos en el sistema actual que pueden aumentar el credito, y no lo van a hacer si no tienen garantias de que el dinero les va a ser devuelto.
¿ A qué nos enfrentamos ?
Parece que lo mas lógico es que vayamos a una situación como la de Japón. De bajo crecimiento a veces negativo y hacia una deflación prolongada en los activos sobre todo inmobiliarios.
Los gobiernos están intentado recuperar la confianza y aumentar las posibilidades de que los bancos presten dinero. Pero es dificil que ellos lo hagan con las perspectivas que tenemos respecto al empleo.
¿ Alguna solución ?
Por mi parte creo que hubiera sido mejor una caida de los bancos insolvente y dejar a las entidades que pudiesen dar créditos sobrevivir. Como eso no se ha hecho ahora la situación es distinta.
La deflación no tiene por que ser mala, unos ganaran y otros perderan. Pero lo más importante es que los pisos perderan su valor como inversión y habrá que trabajar para ganar dinero, aunque de esto hablare en otro post.
Saludos.
Preguntas abiertas:
Aqui dejo una serie de preguntas de cosas que no tengo claro:
El interbancario esta cerrado pero las hipotecas estan referenciadas al euribor, este último esta bajo debido a que el BCE( Banco central europeo) da todo el dinero que quieran las entidades a un tipo fijo. ¿ No podrían llegar a perder dinero los bancos al no conseguir esa financiación tan barata ?. Hay que tener en cuenta que todos no pueden conseguir financiación en el BCE.
¿ Cuanto mas se pueden endeudar los estados ?
¿ Por que nos invitan a consumir desaforadamente ?, aunque yo tenga mi dinero en el banco este no esta quieto ya que él puede hacer básicamente con este lo que le da la gana. ¿ Por que la economía crece menos si yo no consumo ?
Se habla de que en Japon y en la gran depresión uno de los errores fue no ayudar a los bancos como se hace en la situación actual, ¿ esto es verdad o simplemente es una excusa para ayudar más a los bancos ?
Preguntas mas filosóficas:
¿ Por que no se controla la inflación utilizando un indice de precios que no sólo tenga bienes de consumo ?
¿ Que deberia ofrecernos un modelo económico ?
¿ Cuando se habla de que nuestro sistema se basa en la confianza no se esta afirmando que depende de castillos en el aire ?. ¿ Es posible un sistema que no necesite de tanta confianza ?
¿ Es posible un modelo económico sin bancos ?, ¿ Puede existir otro tipo de sistema bancario ?
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